يظهر عائد الصندوق التغير في السيولة النقدية لصندوق معين نتيجة لأنشطة التداول منذ تأسيسه وحتى الوقت الحالي. يتم حساب العائد باستخدام معدل العائد المرجح بالوقت، الذي يستخدم لتقييم أداء مدير المحفظة ومعالجة أي مشاكل في معدلات العائد الناتجة عن عمليات الإيداع والسحب.
حساب العائد
أولاً، يتم تقسيم الفترة بالكامل إلى فترات فرعية بسبب أي عمليات رصيد مثل عمليات الإيداع والسحب والتحويلات الداخلية. يُحسب معدل العائد لكل فترة ثم يُضرب للحصول على النسبة المئوية النهائية. عند قيام مدير المحفظة بإيداع أو سحب مبالغ، لا يتأثر حساب العائد؛ وذلك لتفادي الحصول على نتائج غير واقعية.
ملاحظة: يتم تحديث العائد باستمرار، ويزداد بمرور الوقت.
انحراف عائد الاستثمار
عند الاستثمار في صندوق، قد توجد اختلافات بين عائد الصندوق وعائد استثمار المستثمرين. قد يحدث ذلك، بسبب احتمال تأثر عائد الاستثمار بتوقيت بدء الاستثمار. وانحراف الأداء أمر محبب، في بعض الأحيان، ومكروه في أحيان أخرى.
على سبيل المثال، نفترض أن الاستثمار قد بدأ عندما كان الصندوق يواجه انخفاضًا. في هذه الحالة، قد يؤدي الارتفاع الطفيف نسبيًا في عائد الصندوق إلى تحقيق عائد أكبر على أداء استثمارك.