A los gestores de portafolio (PM) se les asigna un puntaje de 0 a 100 en función de los resultados obtenidos con las operaciones realizadas en todos sus fondos, que representa el registro histórico de la confiabilidad del PM. Este puntaje se conoce como nivel de confiabilidad de las operaciones (TRL). Estos son los niveles:
- 0-40: puntaje bajo
- 41-70: puntaje medio
- 71-100: puntaje alto
Nota: El TRL se basa en datos históricos y no predice el rendimiento futuro.
Cuanto más alto es el nivel, más confiable ha sido el rendimiento de ese trader. Para calcular el nivel de confiabilidad de las operaciones se utiliza la media ponderada de dos valores: el puntaje de seguridad y el puntaje de valor en riesgo (VaR) a los 30 días de la apertura de la primera operación en el fondo.
Restricciones del TRL
Los puntajes del TRL más bajos pueden dar lugar a restricciones en los fondos, incluidos los importes máximos de inversión y la participación de nuevos inversores. Considere estas restricciones importantes:
Para el TRL de los gestores de portafolio
- Los fondos de nivel alto (verde) que se consideran significativos no tienen limitaciones para nuevos inversores o inversiones ni imponen un importe máximo de inversión adicional.
- Los niveles de TRL bajo (rojo), medio (naranja) o no significativo permiten la creación de un fondo. Sin embargo, los inversores no podrán unirse e invertir en el fondo. Además, la cantidad máxima de inversión para el gestor de cartera en todos sus fondos se establece en USD 200 000 por inversor.
- Si un gestor de portafolio tiene un fondo activo con inversores, pero pierde su TRL alto (verde), no podrán unirse nuevos inversores a ese fondo y no será posible hacer nuevas inversiones hasta que se restablezca un puntaje de TRL significativo.
Encontrar el nivel de confiabilidad de trading:
Los PM pueden encontrar el puntaje en su Área personal (PA):
- Inicie sesión en su Área personal.
- Abra la pestaña Gestión de portafolio.
- El nivel de confiabilidad de las operaciones se muestra en la esquina superior derecha. Haga clic para ver un desglose de su nivel de confiabilidad de las operaciones.
En el desglose del TRL se incluyen los puntajes de seguridad y VaR, así como un gráfico personalizable de la confiabilidad histórica de las operaciones, que puede ajustarse por plazo para ver los cálculos diarios.